Aktuelle News

Seit dem 7. Juli müssen Neuwagen für eine Zulassung in der EU eine Reihe von 
Assistenzsystemen vorweisen. Laut Untersuchungen der deutschen Kfz-Versicherer könnten 
diese bei flächendeckender Verbreitung zukünftig etwa jeden zehnten Unfall, bei dem Dritte 
geschädigt werden, abwenden. Allerdings dürfte noch mehr als ein Jahrzehnt vergehen, bis der 
Kfz-Bestand in der Breite den neuen Standard erreicht. 
Insbesondere den Notbremsassistenten halten die Versicherer für sehr wirkungsvoll, er könne 8 
bis 9 Prozent der Unfälle mit Drittschäden vermeiden, was in absoluter Zahl deutschlandweit 
mehr als 200.000 Unfällen entspricht. Dafür müsste er allerdings in allen Fahrzeugen verbaut 
sein. Auf lediglich unter 1 Prozent wird das Unfallreduktionspotenzial eine Spurhalteassistenten 
dagegen geschätzt. Die EU-Kommission erwartet durch die neue Assistenzsystempflicht 
europaweit bis 2038 über 25.000 Unfalltote und 140.000 Schwerverletzte weniger. 
Kehrseite der Medaille: Die Reparaturkosten werden durch die fortgesetzte technische 
Aufrüstung wahrscheinlich weiter steigen, da bei Schäden mehr Hightech-Komponenten ersetzt 
und kalibriert werden müssen. Der Austausch einer assistenzsystemfähigen Windschutzscheibe 
beispielsweise kostet etwa ein Viertel mehr als der einer herkömmlichen.

Auf 1,72 Prozent verringerte sich der durchschnittliche anfängliche Tilgungssatz von 
Baufinanzierungen im Mai 2024, der niedrigste Wert seit Juli 2011 (1,64 Prozent). Im April waren 
es noch 1,87 Prozent gewesen. Diese Entwicklung läuft darauf hinaus, dass die Laufzeit der 
Kredite steigt und insgesamt mehr an Zinsen gezahlt werden muss. 
Gleichwohl sehen sich die Kreditnehmer offenbar immer öfter dazu gezwungen, schlechtere 
Konditionen zu akzeptieren. Der Hauptgrund liegt in der vergleichsweise hohen 
durchschnittlichen Standardmonatsrate, die sich beispielhaft aus einem Darlehen von 300.000 
Euro bei 2 Prozent Tilgung, 80 Prozent Beleihungsauslauf und zehnjähriger Zinsbindung 
errechnet: Vor zwei Jahren betrug sie noch 1.190 Euro, derzeit liegt sie infolge des gestiegenen 
Zinsniveaus bei rund 1.460 Euro. Hinzu kommt der Trend, dass Immobilienkäufer immer weniger 
Eigenkapital einbringen, was zu Risikozuschlägen führt. Im Durchschnitt nehmen sie aktuell 
299.000 Euro auf und binden sich gut elf Jahre an die Konditionen.

Versicherungsbedingungen müssen juristisch möglichst präzise gefasst sein, was ihrer 
Verständlichkeit für Laien ebenso wenig zuträglich ist wie dem Lesegenuss. Für Menschen mit 
geringen Deutschkenntnissen oder mit Lern- oder Leseschwierigkeiten bilden oftmals schon 
Versicherungsproduktbroschüren eine unüberwindbare Hürde. 
Da Versicherungen jedoch prinzipiell für alle Menschen relevant und wichtig sind, hat der 
Gesamtverband der Deutschen Versicherungswirtschaft (GDV) in seinem Verbraucherportal „Die 
Versicherer“ eine neue Sektion ausschließlich in der sogenannten Leichten Sprache gestaltet. 
Sowohl in Textform als auch in Audiostreams werden dort gängige Versicherungsarten mit 
einfachen Worten in kurzen Sätzen erklärt. 
„Mit den neuen Texten in Leichter Sprache möchten wir Barrieren abbauen und möglichst allen 
Menschen den Zugang zur häufig komplexen Versicherungswelt erleichtern“, beschreibt GDVHauptgeschäftsführer Jörg Asmussen die Intention hinter dem neuen Angebot, das unter 
www.dieversicherer.de/leichte-sprache zu finden ist.

Laut einer aktuellen Marktstudie der Ratingagentur Scope sieht die Perspektive für offene 
Immobilienfonds (OIF) in diesem Jahr alles andere als rosig aus. Zum einen entnehmen die 
Anleger erstmals seit 17 Jahren mehr Geld aus den Fonds, als sie einzahlen – allein im ersten 
Quartal betrug dieser Nettomittelabfluss 900 Millionen Euro. Auf der anderen Seite drücken 
gesunkene Immobilienpreise auf die Renditen. Auf Jahressicht erwirtschafteten die 27 
begutachteten OIF zuletzt zwischen –11,6 und 3,1 Prozent für ihre Anleger, was auf eine 
Durchschnittsrendite von kargen 0,5 Prozent hinausläuft. 
Als Konsequenz daraus und aus „gestiegenen Risikoparametern“ stufte Scope das Rating für 11 
der 27 Fonds herab, während nur einer ein Upgrade erfuhr. Liquiditätsprobleme drohen gemäß 
den Analysten zwar nicht, da die OIF im Schnitt 14,5 Prozent ihres Vermögens liquide halten. 
Hier und da könne es jedoch zu Rücknahmeaussetzungen kommen. Kleiner Trost für Anleger und 
OIF-Manager: Für 2025 erwartet Scope wieder attraktivere Renditen, die dann für höhere
Mittelzuflüsse sorgen könnten. 

Die Pflegeversicherung hat im ersten Quartal 2024 ein Defizit von 650 Millionen Euro 
verzeichnet, das bis zum Jahresende voraussichtlich auf 1,5 Milliarden Euro anschwellen wird. Im 
nächsten Jahr droht gar ein Minus von 3,4 Milliarden Euro – obwohl durch die Beitragsanhebung 
zum Juli 2023 und weitere Maßnahmen deutlich mehr Geld in der Kasse ist als in früheren 
Jahren. Als Hauptgrund nennt der Spitzenverband der gesetzlichen Krankenkassen einen 
ungewöhnlich starken Anstieg der Pflegefallzahlen. Gesetzlich Krankenversicherte müssen sich 
mithin auf eine weitere Pflegeversicherungs-Beitragsanhebung einstellen. 
Die jüngste Reform hat mit ihren Pflegekostenzuschüssen derweil nicht zu einer echten 
Entlastung der Pflegebedürftigen geführt, da die Heimbetreiber unter Kostensteigerungen 
ächzen. Im Januar kletterte der bundesweite durchschnittliche Eigenanteil bei stationärer Pflege
im ersten Jahr auf 2.576 Euro monatlich, so viel wie nie zuvor. Wer sein Vermögen nicht diesem 
Kostenrisiko aussetzen will, sollte frühzeitig mit einer privaten Pflegeversicherung vorsorgen. Je 
nach Typ und Konditionen zahlt sie im Pflegefall entweder ein Tagegeld oder eine Rente aus 
oder erstattet die nachgewiesenen Kosten.

Der Höhenflug des Goldpreises seit Ende 2022 verleitet die Bundesbürger offenbar nicht dazu, 
sich von ihren Goldbeständen zu trennen – eher im Gegenteil. Laut der vom CFin – Research 
Center for Financial Services der Steinbeis-Hochschule Berlin durchgeführten Umfrage
„Goldinvestments 2024“ hielten sich Käufe und Verkäufe insgesamt in etwa die Waage. 4,4 
Prozent der Befragten haben 2023 erstmals Gold erworben, mehr als in der Vorgängerstudie von 
2021. Im Schnitt investierten sie dabei 4.764 Euro. Drei Viertel aller Käufer gaben an, auch 
weiterhin Gold erwerben zu wollen. Die Hauptmotivation liegt im Schutz vor Inflation und im 
Werterhalt.
Fast 28 Millionen Deutsche besitzen der Studie zufolge Gold, dessen Gesamtwert sich auf rund 
315 Milliarden Euro beläuft. Gösse man all dieses Gold mitsamt den Beständen der Bundesbank 
in einen Würfel, dann hätte er eine Kantenlänge von 8,6 Metern. Am beliebtesten bei 
Privatpersonen sind Goldmünzen und -barren, die sich allein auf 5.230 Tonnen summieren.

Bei den Jahrhunderthochwassern, die im Mai und Juni unter anderem Bayern und BadenWürttemberg heimsuchten, dürften versicherte Schäden in Höhe von rund 2 Milliarden Euro 
entstanden sein. Schon in den Monaten zuvor leisteten die Versicherer etwa 400 Millionen Euro 
für Überschwemmungsschäden, nachdem die Flüsse zum Jahresende in Nord- und 
Mitteldeutschland sowie über Pfingsten in Rheinland-Pfalz und im Saarland über die Ufer 
getreten waren. 
Einmal mehr zeigt dieses Frühjahr, wie wichtig eine Elementarschadenversicherung für 
Hausbesitzer ist. Bisher verfügt nur rund die Hälfte von ihnen über diesen Schutz. Die Diskussion 
um eine gesetzliche Versicherungspflicht ist erneut aufgebrandet, nachdem der Bundesrat sich 
in einem Entschließungsantrag Mitte Juni dafür ausgesprochen hat. In der Bundesregierung 
herrscht in dieser Frage Uneinigkeit; während SPD und Grüne einer Versicherungspflicht 
prinzipiell offen gegenüberstehen, lehnt Bundesjustizminister Marco Buschmann (FDP) diese ab
und schlägt stattdessen eine Angebotspflicht vor.

Hartnäckig hält sich der Ruf eines „Kavaliersdelikts“ – doch Versicherungsbetrug ist nicht 
weniger verwerflich und strafbar als andere Betrugsformen. Auf aktuell mehr als 6 Milliarden 
Euro schätzt der Gesamtverband der Deutschen Versicherungswirtschaft (GDV) den dadurch 
jährlich entstehenden Schaden, für den am Ende das Kollektiv aller Versicherungskunden 
aufkommen muss. Der Rekordwert liegt nicht in einer gestiegenen Betrugsquote begründet; 
nach wie vor gelten rund 10 Prozent der Schadenmeldungen als Verdachtsfälle. Vielmehr hat das 
Gesamtschadensvolumen deutlich zugenommen, sodass deren absoluter Wert nun mutmaßlich 
erstmals die 6-Milliarden-Schwelle überschreitet.
Besonders in der Kfz-Sparte werden viele auffällige, da nicht stimmige Schadenmeldungen 
registriert. Wer bei den immer ausgefeilteren Anti-Betrugs-Maßnahmen ins Visier gerät und 
überführt wird, muss nicht nur mit einer Leistungsverweigerung und Vertragskündigung, sondern 
auch mit hohen Geld- und im Extremfall sogar Haftstrafen rechnen.

Sowohl die Lebens- als auch die Schaden- und Unfallversicherer hierzulande verfügen über 
ausreichend Rücklagen, um ihren Verpflichtungen auch in Krisenszenarien jederzeit 
nachkommen zu können. Laut den jüngsten Berichten zur Solvabilität und Finanzlage (Solvency 
Financial Condition Reports, SFCR), die jährlich vorgelegt werden müssen, sind die sogenannten 
mittleren Bedeckungsquoten 2023 gegenüber dem Vorjahr auf hohem Niveau konstant 
geblieben: Die Lebensversicherer kommen im Schnitt auf 305, die Schaden- und 
Unfallversicherer auf 280 Prozent. 2022 waren es 306 und 281 Prozent. Bereits 100 Prozent 
sollen ausreichen, um ein theoretisches Krisenszenario durchstehen zu können, das alle zwei 
Jahrhunderte eintritt. Bezieht man die Übergangsmaßnahmen mit ein, von denen immer weniger 
Versicherer Gebrauch machen, liegt die Quote in der Lebensversicherung sogar bei 479 Prozent. 
Die Solvabilität der Versicherer hat zuletzt vor allem von den gestiegenen Zinsen profitiert, 
während sie andererseits durch die hohe Inflation belastet wurde. Beide Faktoren scheinen sich 
in ihrer Wirkung in etwa aufgehoben zu haben.